借貸寶，2015年8月上線，主打“熟人借貸”的互聯(lián)網(wǎng)金融平臺。

2016年8月9日，借貸寶公布上線一周年運營數(shù)據(jù)，平臺注冊用戶達到1.28億，累計交易額800億元，單日交易峰值10億元。似乎穩(wěn)坐互聯(lián)網(wǎng)社交金融的第一把交椅。然而，僅18天后，8月27日，IT時報即發(fā)文《借貸寶迷局: “寶友”數(shù)千 90%欠債難還》。從3位借貸寶用戶的角度，描述他們是如何被套牢，資金散盡，甚至是有家難回的。

800億巨額交易量背后利差的拉動

在借貸寶，小白用戶可以將自己的本金以一個約定的利率和金額，掛到借貸寶上，供自己的借貸寶好友借用。

但很快，他就會發(fā)現(xiàn)有更好的賺錢方式。那就是以較低的利息借入，然后再以較高的利息借出，從中可以賺取利差。借貸寶甚至上線了一個名為“賺利差”的服務。只要你的朋友足夠多，便可以讓兩個互不相識的人形成借貸關系，而你則可以“無本賺利差”，這就是所謂的“人脈變錢脈”。但有一點，如果原始借款人違約，這筆借款得由賺利差的人負責償還，類似于線下?lián)Ｈ死米陨硇庞脤鶛噙M行擔保賺取擔保費的做法。

為了積攢更多人脈，找到更低利息的出借人和更高貸款利率的借款人，很多借貸寶放貸人通過各種方式添加“寶友”。如果匹配了自己的通訊錄以后，沒有發(fā)現(xiàn)寶友，借貸寶會在App里向你推薦“可能認識的人”，如果希望快速漲粉吸引關注，在淘寶上花上30元，就可以得到1000名活躍寶友，或者通過QQ群、微信群添加互不相識的人。根據(jù)借貸寶的規(guī)則，“賺利差”的玩法可以不停地玩下去，只要存在利差，一筆借款可能在經(jīng)過幾位寶友的連環(huán)借貸之后，月息從1分漲到2分。

此外，寶友的等級也很重要。等級高的用戶，可以有更多的關注人數(shù)和被關注人數(shù)，凈借入額也節(jié)節(jié)增高。比如一個“柜員”級別的用戶，只能關注1000人，凈借入40萬元，而一個最高級別的“金融大亨”，關注上限是3000人，凈借入額度為100萬元，借入和賺利差總額度可達300萬元。

想要提升等級，可以提高你的積分。根據(jù)借貸寶官方網(wǎng)站介紹，多發(fā)起借入、借出、賺利差等交易，積分就越多；在賺利差交易中獲得更高的利差，掙得越多積分越多；多加好友，積分也會增加。

這樣的規(guī)則，讓人欲罷不能。然而，陌生寶友間的借貸，讓還款開始變得不可控。每個人都知道，任何一個環(huán)節(jié)出現(xiàn)問題，都會讓這個鏈條斷掉，產(chǎn)生連鎖逾期，但每個人都心存僥幸，希望鏈條沒那么快斷掉。

一位不愿具名的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)內人士表示，“借貸寶作為一個純信息中介，對賺利差的宣傳有點過重，人們受到的引誘太大，有一定的鼓動性，也讓產(chǎn)品偏離熟人借貸的本質。”

所謂的風控

借貸寶方面曾稱，他們建立了一套完整科學的貸前、貸中、貸后風控系統(tǒng)。借貸寶采用了基本風控措施，如嚴格的五要素實名認證，與多家國內知名征信機構建立戰(zhàn)略合作關系，建立立體追債系統(tǒng)等。

但從實際操作來看，首先貸前，借款人輸入身份證、銀行卡、肖像、電話后就可以完成身份審核，而學歷、學校、工作等信息都由借款人自己填寫，借貸寶并不做審核，只是提醒“信息由本人填寫，請注意鑒別信息真實性”。

此外貸中，“借錢不需要任何審批，金額、利率、期限都可自定”的口號，“左手借入、右手借出”的行為以及“假熟人”的寶友圈，暗藏風險。

最后貸后，根據(jù)借貸寶的回應，平臺建立了龐大的催收系統(tǒng)，逾期15日以內，以電話提醒為主；逾期第16天后，進行高壓電話催收，并將向借款人部分好友推送其違約記錄并開始計收特別逾期管理費；逾期46天起，平臺將委托位于全國各地的第三方進行上門催收；逾期第76天，平臺將借款人違約記錄上傳至合作征信平臺、中國支付清算協(xié)會等機構；并在出借人發(fā)起訴訟完成債權轉讓后，平臺將對借款人提起民事訴訟。并在除北京之外，借貸寶已在云南省昆明市、江蘇省蘇州市、廣東省中山市、湖南省長沙市、四川省成都市和西藏自治區(qū)達孜縣六地成立子公司，落實全國訴訟。在借貸寶的App里，也有一個“人人催”功能，任何人都可以注冊并搶單，幫助借貸寶催繳逾期的欠款，而債權人則可以在App里看到相關的催收進度。

看似強大，但這些貸后措施在落地時，卻并不那么有效。文中3位當事人累計只有1人討回逾期的2000元錢。在一個500人的借貸寶投訴微信群里，多名投訴人向記者抱怨，他們的寶友里有90%以上的用戶逾期。但借貸寶對此進行了否認，并表示經(jīng)統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，平臺用戶逾期超75天的逾期率約1%左右。

僅以1%計，800億的累計交易里超過75天的逾期即達8億元。而拖得越長越難以要回，除了財務原因外，還有借貸寶玩法中讓人絕望的逾期違約金。

高昂的逾期費加劇了壞帳

對于逾期，借貸寶有著嚴格的懲戒措施。根據(jù)借貸寶平臺和用戶之間的協(xié)議規(guī)定，借款人逾期次日起按“截至當日未償還本息總額×0.1%/天”的標準支付給借貸寶基礎逾期管理費，而逾期第16日要按照“未償還本金、利息、罰息與基礎逾期管理費之和×20%”的算法支付特殊逾期管理費，逾期第76日，這個比例上升為30%，罰息跟平臺上約定的利息一致。

對于逾期管理費，借貸寶曾解釋，與民間借貸司法解釋中出借人收取的各種費用的法律性質不同，并非利息或變相利息，而是第三方基于催收工作，并根據(jù)平臺借款合同的約定而收取的服務費用。第三方催收機構的收費標準為欠款總額的5%到40%不等，借貸寶本身在管理費中沒有實質盈利。不過，通過工商信息查詢發(fā)現(xiàn)，這個第三方催收機構是人人行科技股份有限公司（借貸寶母公司）設立的全資子公司——人人催科技有限公司。

多名借貸寶用戶向記者抱怨，他們的償還意愿在高額的逾期管理費面前無能為力。而為了盤活借款對象，有的債權人利用借貸寶“先秒先回”的功能為借款對象延了期。所謂“先秒先回”，是指債權人為了不讓債務人的借款因為逾期變成死循環(huán)，自己再出一筆錢，讓債務人還清舊賬，新賬時間重新計算。也就是說，為了盤活整個鏈條，債務人根據(jù)上筆欠款的本金和利息，重新開一個借款標的，而債權人則去“秒殺”，將錢借給對方，以“新賬還舊賬”。

有家難回

陳倫文是《借貸寶迷局: “寶友”數(shù)千 90%欠債難還》一文中三位苦主用戶的其中之一，他曾是一家公司的業(yè)務員，90后，現(xiàn)在卻有家不敢回。

2015年8月8日，陳倫文注冊了借貸寶，通過平臺將自己積攢的3.8萬元借了出去。但隨著在借貸寶的圈子里越待越久，他的圈子也慢慢擴大，認識了很多寶友（借貸寶好友簡稱）。陳倫文回憶，最多的時候，有3000多個借貸寶好友。

今年5月底，陳倫文的鏈條斷了。他的一個借款對象被別人逾期了，導致還不上陳倫文的借款，而陳倫文也因此沒辦法償還自己的上家。為了不讓自己借進來的錢逾期，陳倫文開始借新還舊，在借貸寶里繼續(xù)借錢，以償還此前的欠款。同時，為了盤活借款對象，他利用借貸寶“先秒先回”的功能為借款對象延了期，希望對方能夠趕緊湊到錢填自家的坑。

第二次到期的欠款依然沒有被償還，陳倫文的希望破滅了，借出的錢收不回來，借入的錢又增加了。陳倫文開始刪除他的寶友，如今，3000人只剩800人，而這800人里，又有500人發(fā)生了逾期。陳倫文借出去的錢也還沒收回來，但他的欠款逾期之后，自己也成了借貸寶的催收對象，催收團隊給他所有的好友包括父母都打了電話，“現(xiàn)在錢也沒了，信譽也沒了，我甚至寫好了遺書，準備沖到欠款人家里和對方同歸于盡。”

借貸寶的回應

昨日（8月29日），借貸寶官網(wǎng)發(fā)出一篇《關于“借貸寶迷局”一文不實內容的公告》。指出IT時報偏信所謂“爆料者”的一面之辭，并危言聳聽地用“迷局”、“90%欠債難還”等詞句，對用戶和公眾造成了誤導，且嚴重影響了借貸寶的聲譽。

并公告稱：“借貸寶打造熟人間借貸為特色的平臺，借貸雙方基于好友關系自發(fā)進行借貸與風險控制。出借人在享有高回報（借款人可自行提出最高上限為24%年化回報）的同時，需要更多的自行甄別和承擔風險。”“借貸寶平臺不提供保本保息，更不介入雙方交易，不吸儲，不放貸，只是提供必要催收協(xié)助等服務，這完全符合監(jiān)管要求。”

本文摘自IT時報《借貸寶迷局: “寶友”數(shù)千 90%欠債難還》，作者許戀戀