現(xiàn)金貸整治風(fēng)暴漸次展開。

第一財(cái)經(jīng)記者獨(dú)家獲悉，今天（23日）上午9時(shí)，央行、銀監(jiān)會(huì)將聯(lián)合召開網(wǎng)絡(luò)小額貸款清理整頓工作會(huì)議，并已通知所有批準(zhǔn)開展互聯(lián)網(wǎng)小貸業(yè)務(wù)的省市金融辦匯報(bào)工作。央行副行長(zhǎng)潘功勝和銀監(jiān)會(huì)副主席祝樹民將共同主持會(huì)議。

而在存量網(wǎng)絡(luò)小貸公司面臨整治的情況下，增量也已被叫停。11月21日晚，互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治工作領(lǐng)導(dǎo)小組辦公室下發(fā)《關(guān)于立即暫停批設(shè)網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司的通知》（下稱《通知》），要求各級(jí)小貸公司監(jiān)管部門即日起一律不得新批設(shè)網(wǎng)絡(luò)（互聯(lián)網(wǎng)）小額貸款公司，禁止小貸公司跨區(qū)域經(jīng)營(yíng)。

此前業(yè)內(nèi)就有風(fēng)聲傳出，稱今后若無互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照就不能做現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)。而此次緊急暫停網(wǎng)絡(luò)小貸批設(shè)的《通知》也明確指出，部分機(jī)構(gòu)開展的“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)存在較大風(fēng)險(xiǎn)隱患。某市金融辦相關(guān)人士對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者表示，此次緊急叫停網(wǎng)絡(luò)小貸牌照的批設(shè)與整頓現(xiàn)金貸不無關(guān)系。他認(rèn)為，由于現(xiàn)金貸缺乏行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，魚龍混雜。

監(jiān)管步伐逼近影響下，趣店、宜人貸、融360、拍拍貸、宜人貸等在美國(guó)上市的中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)周二大幅收跌。

緣何從互聯(lián)網(wǎng)小貸下手

在互聯(lián)網(wǎng)金融強(qiáng)監(jiān)管的背景下，《通知》下發(fā)前，由于門檻低，且因?yàn)榫€上經(jīng)營(yíng)的緣故，業(yè)務(wù)能覆蓋全國(guó)，互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照受到“現(xiàn)金貸”的青睞。另一方面，業(yè)內(nèi)普遍預(yù)期，未來能否做現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)，互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照可能成為重要門檻。

2017年，網(wǎng)絡(luò)小貸牌照發(fā)放明顯加速。根據(jù)網(wǎng)貸之家數(shù)據(jù)，今年前7個(gè)月的牌照發(fā)放數(shù)量已經(jīng)接近去年全年。截至7月底，全國(guó)累計(jì)已經(jīng)發(fā)放網(wǎng)絡(luò)小貸牌照153張。

第一財(cái)經(jīng)記者還了解到，目前，互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照在市場(chǎng)上的價(jià)格已被炒至5000萬至1億元人民幣。

有法365首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家李虹含表示，網(wǎng)絡(luò)小貸、網(wǎng)貸、小貸公司聽上去都很像機(jī)構(gòu)，其本質(zhì)經(jīng)營(yíng)卻有天壤之別。相同的是它們可能都有所謂的現(xiàn)金貸款業(yè)務(wù)，不同的是它們的資金來源、催收方式、風(fēng)控標(biāo)準(zhǔn)、經(jīng)營(yíng)模式、經(jīng)營(yíng)地域均有差異。

由于缺乏統(tǒng)一的中央事權(quán)監(jiān)管，一些民營(yíng)“現(xiàn)金貸”機(jī)構(gòu)冒名頂替小貸從事現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)的情況非常普遍，隨即引發(fā)的高利貸、暴力催收以及對(duì)不適宜人群放貸等問題不絕于耳。

例如，在某省打開手機(jī)應(yīng)用程序軟件輸入借貸，能搜到上百個(gè)現(xiàn)金貸軟件，但實(shí)際上整個(gè)省只有37個(gè)獲金融辦認(rèn)可的互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照。

即便是持牌的互聯(lián)網(wǎng)小貸公司也因?yàn)楦鞯乇O(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)不一，存在良莠不齊的情況，且不少公司大量從事現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)。重慶海爾小額貸款有限公司總經(jīng)理汪傳國(guó)對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者表示，目前互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照在各省份審批的標(biāo)準(zhǔn)參差不齊，“這顯然很有問題。”

一位接近監(jiān)管層的人士對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者指出，通過互聯(lián)網(wǎng)可以輕松突破原有小貸牌照管理的地域限制，只要在地方注冊(cè)便可實(shí)現(xiàn)全國(guó)放貸。此外市場(chǎng)普遍認(rèn)為，高利率、資金來源問題以及復(fù)雜的股東背景都可能是網(wǎng)絡(luò)小貸公司成為眾矢之的罪狀。

李虹含表示，互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的不斷增多使小貸公司很多時(shí)候與網(wǎng)貸平臺(tái)（P2P）合作，獲取資金。消費(fèi)者很難區(qū)別網(wǎng)絡(luò)小貸平臺(tái)和網(wǎng)貸平臺(tái)，其混淆點(diǎn)在于一個(gè)是網(wǎng)絡(luò)小貸、一個(gè)是金融信息服務(wù)公司（網(wǎng)貸平臺(tái)）。

一位西南地區(qū)金融局副局長(zhǎng)對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者表示，過去小貸牌照經(jīng)營(yíng)有地域監(jiān)管限制，而隨著互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)的發(fā)展，逐漸打破了這種限制，未來監(jiān)管也將升級(jí)。

針對(duì)目前的行業(yè)亂象，汪傳國(guó)認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)小貸公司的資金來源設(shè)置應(yīng)有統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，“互聯(lián)網(wǎng)小貸比普通小貸更有難度，對(duì)平臺(tái)的科技能力、風(fēng)控能力、系統(tǒng)搭建等能力都有著更高的要求，作為小貸公司必須是機(jī)構(gòu)資金放貸，股東不應(yīng)該有P2P背景，或者不明資金來源。”

某股份制商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)金融部?jī)?nèi)部人士對(duì)記者表示，目前該行內(nèi)部已經(jīng)對(duì)“現(xiàn)金貸”全面收緊，對(duì)于存量業(yè)務(wù)雖然還未一刀切叫停，不過未來隨著監(jiān)管落地，只會(huì)考慮和持牌的互聯(lián)網(wǎng)小貸公司合作。

現(xiàn)金貸欲引入“信聯(lián)”

如果沒有互聯(lián)網(wǎng)小貸牌照就不能經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金貸業(yè)務(wù)的后果是什么？捷越聯(lián)合的王曉婷表示：“那現(xiàn)在的幾百家現(xiàn)金貸公司至少得死掉99%。”

敏感的市場(chǎng)主體已經(jīng)率先察覺到風(fēng)吹草動(dòng)。11月21日，據(jù)媒體公開消息，某現(xiàn)金貸平臺(tái)收到芝麻信用關(guān)于終止服務(wù)的通知，芝麻信用將于2017年12月22日終止與該公司的合作。11月22日，芝麻信用母公司螞蟻金服方面向第一財(cái)經(jīng)記者確認(rèn)了此消息。

螞蟻金服方面對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者表示，近日，公司在排查中發(fā)現(xiàn)個(gè)別商戶存在超過法定保護(hù)利率以上的各類費(fèi)用、不當(dāng)催收、沒有按照協(xié)議履約等問題，所以暫停了合作。芝麻信用對(duì)合作伙伴有明確的準(zhǔn)入規(guī)則，還會(huì)持續(xù)排查商戶的資質(zhì)、產(chǎn)品和服務(wù)情況。為了行業(yè)的持續(xù)健康發(fā)展，芝麻信用會(huì)持續(xù)排查商戶的資質(zhì)、產(chǎn)品和服務(wù)情況。后續(xù)如發(fā)現(xiàn)類似問題，也會(huì)立即停止合作。

第一財(cái)經(jīng)記者登錄芝麻信用商家服務(wù)平臺(tái)網(wǎng)站了解到，芝麻信用對(duì)合作商戶提交對(duì)應(yīng)的經(jīng)營(yíng)資質(zhì)證明文件進(jìn)行了規(guī)定。例如，互聯(lián)網(wǎng)小貸公司需提供以下任意一種經(jīng)營(yíng)資質(zhì)證明文件：《互聯(lián)網(wǎng)小額貸款公司經(jīng)營(yíng)許可證》&《網(wǎng)絡(luò)小額貸款公司經(jīng)營(yíng)許可證》，或者金融辦關(guān)于同意該公司（名稱中帶“互聯(lián)網(wǎng)&網(wǎng)絡(luò)&全國(guó)業(yè)務(wù)的小額貸款”字樣）開業(yè)的批復(fù)；消費(fèi)金融公司需提供《金融許可證》或銀監(jiān)會(huì)關(guān)于同意開展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的批復(fù)等。

螞蟻金服相關(guān)負(fù)責(zé)人還表示，目前開展合作的機(jī)構(gòu)主要包括銀行、持牌消費(fèi)金融機(jī)構(gòu)等，對(duì)合作伙伴的管理主要從資質(zhì)與產(chǎn)品兩個(gè)維度進(jìn)行判斷。但其未透露此次暫停合作的現(xiàn)金貸平臺(tái)都有哪些。

第一財(cái)經(jīng)記者采訪了解到，目前國(guó)內(nèi)互金平臺(tái)的風(fēng)控模式主要以數(shù)據(jù)分析為主。各家平臺(tái)的風(fēng)控資源不同，風(fēng)控策略不同。例如，阿里花唄主要基于自有消費(fèi)數(shù)據(jù)；現(xiàn)金貸企業(yè)，主要通過公安信息的比對(duì)或是反欺詐策略；以資產(chǎn)抵押為主營(yíng)業(yè)務(wù)的公司風(fēng)控策略也會(huì)依賴人工模式，對(duì)借貸主體的償還能力有進(jìn)一步了解。

此前深陷現(xiàn)金貸輿論漩渦的趣店，風(fēng)控就是采取與芝麻信用合作的模式，對(duì)借款人的信用情況進(jìn)行判斷。趣店招股書顯示，芝麻信用為趣店提供了貸款申請(qǐng)人的信用分析，構(gòu)成了趣店信用評(píng)估模型的重要組成部分，也減少了延期還款的情況。

對(duì)于芝麻信用停止與部分現(xiàn)金貸平臺(tái)的合作問題，蘇寧金融研究院互聯(lián)網(wǎng)金融中心主任薛洪言表示，現(xiàn)金貸公司與芝麻信用等公司的合作，是在風(fēng)控上、獲客上的合作，很多現(xiàn)金貸平臺(tái)是一個(gè)很初級(jí)的初創(chuàng)團(tuán)隊(duì)，資金、貸后催收、獲客都在外部，自身實(shí)力較差。

據(jù)了解，未來或?qū)⑿Х碌谌街Ц?ldquo;共建、共有、共享”原則的“網(wǎng)聯(lián)”模式，成立“信聯(lián)”。目前，包括首批個(gè)人征信試點(diǎn)機(jī)構(gòu)中的芝麻信用、騰訊征信、前海征信、考拉征信、鵬元征信等，以及百度、網(wǎng)易、360、小米、滴滴、宜信等行業(yè)相關(guān)機(jī)構(gòu)，已倡議共同發(fā)起成立一家個(gè)人征信機(jī)構(gòu)，以期在傳統(tǒng)金融之外，實(shí)現(xiàn)對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融和小微金融個(gè)人征信的全面覆蓋。

央行征信管理局局長(zhǎng)萬存知近日出席一場(chǎng)消費(fèi)金融高峰論壇時(shí)也表示，征信需要將信用信息集中起來，集中度越高越全面。當(dāng)信息技術(shù)發(fā)達(dá)時(shí)，信息共享平臺(tái)就不能多，否則沒法共享。征信平臺(tái)要少而精，少而強(qiáng)。

某互金協(xié)會(huì)秘書長(zhǎng)對(duì)第一財(cái)經(jīng)記者表示，目前有關(guān)現(xiàn)金貸相應(yīng)的管理辦法，協(xié)會(huì)正在研究制定中。

北京市互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)協(xié)會(huì)黨委書記許澤瑋表示，預(yù)期關(guān)于現(xiàn)金貸的監(jiān)管政策會(huì)加速出臺(tái)，并且很有可能采取“一刀切”的做法。而這種嚴(yán)厲的監(jiān)管態(tài)度很可能會(huì)傳遞到整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)，包括此前監(jiān)管層也透露金融強(qiáng)監(jiān)管的信號(hào)。

【來源：第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)           作者：宋易康 杜川 殷怡】